โดยนัย ผันผวน ตัวเลือก ซื้อขาย

ความผันผวนโดยนัยคือการคาดการณ์ของตลาดว่าจะมีการรักษาความปลอดภัยในช่วงระยะเวลาใดเวลาหนึ่งความผันผวนโดยนัยโดยนัยหมายถึงเปอร์เซ็นต์และเป็นภาพสะท้อนของการเคลื่อนไหวของหลักทรัพย์ในรูปแบบต่อปีความผันผวนโดยนัยถูกนำมาใช้ในหลายรูปแบบเช่น Black Scholes ตัวเลือกรูปแบบการกำหนดราคาเช่นเดียวกับ VAR เพื่อช่วยในการประเมินหลักทรัพย์และการประเมินความเสี่ยงความคลาดเคลื่อนคือการวัดเท่าไหร่การรักษาความปลอดภัยมีการเปลี่ยนแปลงบนพื้นฐานทางประวัติศาสตร์และคำนวณโดยใช้ค่าเบี่ยงเบนมาตรฐานของการรักษาความปลอดภัยในช่วงเวลาหนึ่ง ความผันผวนของความผันผวนเป็นปัจจัยสำคัญประการหนึ่งที่ผู้ค้าใช้ในการกำหนดเบี้ยประกันราคาสำหรับตัวเลือกไบนารีเนื่องจากตัวเลือกมีความถูกต้อง แต่ไม่จำเป็นต้องซื้อหรือขายหลักประกันในราคาที่กำหนด ในหรือก่อนวันที่ที่ระบุเป็นราคาโดยวิธีการที่มันจะเป็นหรือออกจากเงินโดยวันที่ที่ระบุความเป็นไปได้ที่จะขึ้นอยู่กับ n ราคาปัจจุบันราคาการประท้วงอัตราดอกเบี้ยในปัจจุบันและประมาณการความผันผวนของการรักษาความปลอดภัย ณ เวลาปัจจุบันความเป็นไปได้นี้จะแสดงในแง่ของความผันผวนโดยนัยตัวอย่างเช่นหากการรักษาความปลอดภัยมีความผันผวนโดยนัยซึ่งเท่ากับ 20, ราคานัดหยุดงานที่มีราคาลดลงเหลือเพียง 5 เหรียญเท่านั้นที่จะมีขึ้นใน 1 ปีดังนั้นพรีเมี่ยมจะสะท้อนถึงความเป็นไปได้ดังกล่าวหากความผันผวนโดยนัยในทางกลับกันคือ 5 และราคาการประท้วงอยู่ที่ 20 เท่าพรีเมี่ยมจะลดลงตามแนวคิด การที่ระดับของความผันผวนโดยนัยสะท้อนถึงสภาวะตลาดที่ความกลัวแพร่หลายและผู้ค้าเชื่อว่าการรักษาความปลอดภัยจะขยับไปอย่างรุนแรงในขณะที่ระดับความผันผวนโดยนัยหมายถึงสภาวะตลาดที่ความพึงพอใจ เป็นหลักเพื่อติดตามทิศทางที่อาจเกิดขึ้นจากความผันผวนโดยนัยนักลงทุนใช้ความผันผวนโดยนัยในอดีตและแผนภูมิเส้นทางของมันคล้ายกับวิธีที่พวกเขาจะแผนภูมิการรักษาความปลอดภัยเมื่อ tradi การเงิน ดัชนีที่นิยมมากที่สุดซึ่งติดตามความผันผวนโดยนัยคือดัชนีความผันผวนของ VIX ดัชนีความผันผวนของ VIX วัดความผันผวนโดยนัยของ SP 500 ที่อยู่ใกล้ตัวเลือกเงิน VIX trades เป็นสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเช่นเดียวกับในรูปแบบ ETF VIX สามารถ ใช้เพื่อป้องกันพอร์ตการลงทุนที่คล้ายกับดัชนี SP 500 เนื่องจากเบี้ยประกันสำหรับตัวเลือกโดยทั่วไปจะเพิ่มขึ้นในช่วงที่มีการเปลี่ยนแปลงในดัชนีหุ้นตัวอย่างเช่น VIX โดยทั่วไปจะไต่ขึ้นเมื่อ SP 500 เคลื่อนตัวต่ำลงและลดลงเมื่อ SP 500 เคลื่อนตัวสูงขึ้น เมื่อซื้อตัวเลือกนักลงทุนควรเข้าใจว่าสิ่งที่เขาหรือเธอกำลังซื้อหรือขายเป็นโอกาสที่การรักษาความปลอดภัยจะเข้าหรือออกจากเงินโอกาสนี้เป็นราคาโดยผู้เชี่ยวชาญและตัวเลือกมากที่สุดหมดอายุเงินด้วยในนี้ ใจนักลงทุนควรแผนภูมิผันผวนในกราฟเมื่อพิจารณาซื้อและตรวจสอบว่าระดับปัจจุบันของความผันแปรโดยนัยเป็นที่อุดมไปด้วยหรือ cheap. About Author. Marcus ฮอลแลนด์เป็นบรรณาธิการของเว็บไซต์และเขา มีการศึกษาระดับปริญญาเกียรตินิยมด้านธุรกิจและการเงินและมีส่วนช่วยในการทำธุรกรรมทางการเงินต่างๆอย่างสม่ำเสมอความเสี่ยงด้านความผันผวนของราคาตลาดการซื้อขายความผันผวนของปริมาณความผันผวนของธุรกิจความรู้เบื้องต้นผู้ค้าไม่เข้าใจการเปลี่ยนแปลงด้านราคาของตัวเลือกหุ้นและการเคลื่อนไหวของราคาหุ้นโดยปราศจากความผันผวนโดยนัย เป็นความผันผวนถูกกำหนดให้เป็นแนวโน้มที่จะผันผวนอย่างชาญฉลาดเป็นประจำที่ดังนั้นพูดความผันผวนของตลาดผันผวนสามารถคำนวณทางคณิตศาสตร์ที่จะมาถึงความคาดหวังของจำนวนเงินของความผันผวนในสินทรัพย์อ้างอิงหรือตลาดนัยโดยข้อมูลราคาปัจจุบันจึงการพัฒนาของนำไปใช้ ความผันผวนค่าความแปรปรวนที่เกิดขึ้นเป็นตัวกำหนดราคาที่สำคัญที่สุดเป็นอันดับสองของตัวเลือกหุ้นนอกเหนือจากราคาของหุ้นตัวชี้วัดความผันผวนของความเป็นไปได้คือการประมาณความเป็นไปได้ของการเคลื่อนย้ายไปยังทิศทางใดทิศทางหนึ่งความผันผวนโดยนัยของหุ้น คาดว่าจะย้ายและด้วยเหตุนี้ p มากขึ้น ความผันแปรที่สินทรัพย์อ้างอิงจะย้ายไปในความโปรดปรานของคุณลดลงความผันผวนโดยนัยที่มากขึ้นซบเซาสต็อกคาดว่าจะเป็นและด้วยเหตุนี้ลดความเป็นไปได้ที่หุ้นจะย้ายไปอยู่ในความโปรดปรานของคุณดังกล่าวที่สูงขึ้นโดยนัยความผันผวนของต้นแบบ สินทรัพย์ที่สูงกว่าค่าภายนอกของตัวเลือกจะเป็นและตัวเลือกเหล่านี้มีราคาแพงกว่าเนื่องจากความเป็นไปได้มากขึ้นว่าจะสิ้นสุดในความโปรดปรานของคุณมีผลกำไรแบบไดนามิกนี้จะแสดงใน greeks ของตัวเลือกทุกตัวเป็น VEGA. Factors ที่มีผลต่อ ความผันผวนโดยนัยปัจจัยหลัก ๆ ที่มีผลกระทบต่อความผันผวนโดยนัยคือราคาการใช้สิทธิอัตราผลตอบแทนที่ไม่มีความเสี่ยงวันที่ครบกำหนดและราคาของตัวเลือกปัจจัยเหล่านี้ถูกนำมาพิจารณาในรูปแบบการกำหนดราคาหลายทางเลือกรวมทั้ง Blackcholes Scholes Option Model Implied ความผันผวนยังเป็นตัวแปรเดียวที่จะเข้าสู่รูปแบบการกำหนดราคาทางเลือกทางคณิตศาสตร์ในความเป็นจริงความผันผวนโดยนัยของตัวเลือกคือการกำหนด d ในการประเมินความคาดหวังของผู้จัดทำในตลาดเกี่ยวกับเหตุการณ์ที่อาจเปลี่ยนแปลงมูลค่าของตัวเลือกในตลาดด้านเดียวผู้ผลิตในตลาดจะถูกเรียกเก็บเงินกับภาระผูกพันในการขายสิทธิเลือกซื้อให้กับผู้ซื้อเพื่อรักษาสภาพคล่องจากนั้นจะเพิ่มมูลค่าของตัวเลือกผ่านการเพิ่ม การประเมินความผันผวนโดยนัยเพื่อเก็บเกี่ยวผลกำไรมากขึ้นในทางตรงกันข้ามเมื่อตลาดขายตัวเลือกเหล่านี้ผู้มีอำนาจในตลาดที่เรียกเก็บเงินกับภาระหน้าที่ในการซื้อจากผู้ขายเหล่านี้ลดราคาของตัวเลือกผ่านการลดการประเมินของความผันผวนโดยนัยตัวเลือกหนึ่ง พ่อค้ากำลังสงสัยว่าใครจะซื้อตัวเลือกเมื่อทุกคนขายและผู้ขายตัวเลือกเมื่อทุกคนกำลังซื้อในตลาดด้านเดียวเช่นเดียวกับผู้ค้าตัวเลือกเป็นจริงการติดต่อโดยตรงกับผู้ผลิตในตลาดแทนผู้ค้าตัวเลือกอื่น ๆ นี่คือเหตุผลที่ความผันผวนโดยนัยมีแนวโน้ม จะเพิ่มขึ้นในตลาดหมีและลดลงในตลาดวัวในตลาดหมีนักลงทุนและผู้ค้าเหมือนกันมักจะเร่ง int o ใส่ตัวเลือกสำหรับการเก็งกำไรหรือการป้องกันความเสี่ยงทั้งหมดในครั้งเดียวในขณะที่ตลาดวัวการซื้อตัวเลือกการโทรมีแนวโน้มที่จะแพร่กระจายมากขึ้นและไม่รีบเร่งความผันผวนของความแปรปรวนโดยนัยความผันผวนของความผันผวนของตัวเลือกของสินทรัพย์อ้างอิงเดียวกันและวันหมดอายุมักจะเป็น วางแผนที่จะมาถึงมันความผันผวนรอยยิ้มหรือความผันผวนความผันผวน Skew รอยยิ้มหรือความผันผวน Skew ของความผันผวนโดยนัยจะช่วยให้ผู้ค้าตัวเลือกที่จะไม่เพียง แต่บอกได้ทันทีที่ตัวเลือกมีราคาแพงมากขึ้น แต่ยังเป็นตัวบ่งชี้ว่าหุ้นอ้างอิงคาดว่าจะทำให้การเคลื่อนไหวใหญ่ ในระยะสั้นวิธีการกำไรจาก Volatility. Volatility แทนโดยความผันผวนโดยนัยเป็นช้ากลายเป็นชั้นสินทรัพย์ที่รู้จักกันทั้งหมดในตัวเองคุณสามารถซื้อและขายความผันผวนและผลกำไรจากมันโดยใช้วิธีการต่างๆสำหรับผู้ประกอบการค้าทางเลือกเมื่อ ความผันผวนโดยนัยคือต่ำและคาดว่าจะเพิ่มขึ้นในเดือนถัดไปหนึ่งจริงสามารถซื้อความผันผวนโดยการสร้างกลยุทธ์ตัวเลือกเช่น Straddle เมื่อยืนนิ่ง ck ในกรณีนี้เนื่องจากตำแหน่งเป็นราคา Long Vega ขึ้นไปเนื่องจากความผันผวนเพิ่มขึ้นตำแหน่งจะเพิ่มขึ้นในราคาเนื่องจากความผันผวนโดยนัยจะเพิ่มขึ้นแม้ว่าจะไม่มีการย้ายสินทรัพย์หลักออกไปก็ตามหากมีความผันผวนโดยนัยในสินทรัพย์อ้างอิงดังกล่าว ลดลงหนึ่งจริงอาจมีความผันผวนสั้นโดยการดำเนิน Straddle สั้นซึ่งเป็นสั้น Vega คุณกำไรเป็นความผันผวนไปลงตำแหน่งนี้เป็นปกติสิ่งที่ใช้ในช่วงเวลาของความผันผวนที่คาดหวัง Crunch. Advanced ตัวเลือก traders แม้อาจสร้างตำแหน่งที่กำไรโดยเฉพาะจากการเปลี่ยนแปลงใน ความผันผวนตัวอย่างคือตำแหน่ง Delta Neutral ซึ่งการเคลื่อนไหวเล็ก ๆ ในสินทรัพย์อ้างอิงจะไม่ส่งผลกระทบต่อราคาของตำแหน่งโดยรวมและไปที่ Vega แบบยาวหรือสั้นแทนถ้าใครสนใจที่จะซื้อและขายความผันผวนของตลาดโดยทั่วไป เพียงแค่ซื้อและขายตัวเลือก VIX VIX เป็นสัญลักษณ์สำหรับดัชนีความผันผวนของ CBOE ดัชนีความผันผวนของ CBOE แสดงถึงความคาดหวังของตลาด ของความผันผวน 30 วันและถูกสร้างขึ้นโดยใช้ความผันผวนโดยนัยของหลากหลายของตัวเลือกดัชนี SP 500 ถ้าคาดว่าจะผันผวนโดยนัยที่จะไปขึ้นหนึ่งก็สามารถซื้อตัวเลือกการโทรบน VIX อย่างเดียวเช่นเดียวจะซื้อตัวเลือกการโทร ในหุ้นที่คาดว่าจะเพิ่มขึ้นหากคาดว่าความผันผวนโดยนัยจะลดลงอย่างใดอย่างหนึ่งก็สามารถซื้อตัวเลือกใส่ใน VIX อย่างเดียวเช่นเดียวจะซื้อตัวเลือกใส่ในหุ้นที่คาดว่าจะลดลงผู้ค้าตัวเลือกขั้นสูงอาจจะดำเนินการทั้งหมด ชนิดของกลยุทธ์ตัวเลือกการใช้ตัวเลือก VIX ในลักษณะเดียวกับที่หนึ่งสามารถหุ้นและยังสามารถซื้อตัวเลือกใส่หรือเขียนตัวเลือกการโทรเป็นป้องกันความเสี่ยงต่อการลดลงของความผันผวนถ้าตำแหน่งตัวเลือกของคุณเป็นเวลานาน Vega ในแง่นี้ความผันผวนอย่างแท้จริงกลายเป็น สินทรัพย์ของตัวเองคุณสามารถได้รับแผนภูมิ VIX ทุกวันจากผู้ค้า Option Trader ของเรา HQ ฟรีความผันผวนของ CBOE ดัชนี VIX ถูกสร้างขึ้นโดยคณะกรรมการชิคาโกตลาดหลักทรัพย์ในปี 1993 เริ่มต้นด้วยการรวมเพียง 8 SP 100 โทรเงินและ ใส่ o ตอนนี้สิบปีต่อมา CBOE เปลี่ยนไปใช้ดัชนี S P500 เพื่อจับภาพกลุ่มตลาดที่กว้างขึ้นเพื่อให้สะท้อนถึงความรู้สึกของนักลงทุนทั่วไปได้ดียิ่งขึ้น VIX บางครั้งเรียกว่าเกจ์ความกลัวของนักลงทุนเนื่องจากมีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้น อย่างไรก็ตาม VIX ไม่ได้วัดความเชื่อมั่นเพียง แต่วัดความผันผวนโดยนัยเนื่องจากความผันผวนโดยนัยจะได้รับผลกระทบมากที่สุดโดยการเปลี่ยนแปลงความผันผวนที่แท้จริงและข้อมูลราคาที่เกิดขึ้นจริงการเพิ่มขึ้นของ VIX ในช่วงเวลาของความเครียดในตลาดไม่ได้เป็นผลมาจากความเชื่อมั่นของนักลงทุน แต่จะเพิ่มขึ้นในความผันผวนที่เกิดขึ้นจริงความผันผวนเป็นนัยคำนวณได้หนึ่งสามารถแก้ปัญหาสำหรับความผันผวนโดยนัยในราคาของตัวเลือกผ่านการทำงานแบบ Black - Scholes ในสิ่งที่ตรงกันข้าม กรุณาอ่านรายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับ Black-Scholes Model ได้ที่นี่นอกจากนี้คุณยังสามารถหาเครื่องคิดเลขความผันผวนโดยนัยที่สูตรความผันผวนของสูตรนี้สูตรนี้ช่วยให้คุณสามารถทำงาน OU t ความผันผวนโดยนัยที่มีอยู่แล้วปัจจัยในราคาของตัวเลือกมันไม่ได้เป็นสูตรเพื่อตรวจสอบความผันผวนโดยนัยของตัวเลือกจากตัวเลือก Vega scratch. vi ของตัวเลือกทางทฤษฎีตัวเลือก yi. yi ค่าทฤษฎีที่ความผันผวน xi. p ตัวเลือกราคากลยุทธ์การใช้สำหรับการซื้อขายความผันผวนของหุ้นบนหุ้นมีเพียง 2 ความคิดเห็นเกี่ยวกับความผันผวนโดยนัยซึ่งคุณสามารถหวังผลกำไรจากความผันผวนของการซื้อขายหุ้นช่วงสั้น ๆ หรือเป็นช่วงเวลา Bearish นี่คือกลยุทธ์การซื้อขายหุ้นบางตัวที่คุณสามารถใช้เพื่อหากำไรได้ views. Bullish เกี่ยวกับความผันผวนโดยนัยกลยุทธ์เหล่านี้ช่วยให้คุณสามารถทำกำไรจากการเพิ่มขึ้นของความผันผวนโดยนัยโดยไม่ต้องเพิ่มขึ้นในสต็อกใด ๆ Long Straddle Long Strangle สั้นสั้นผีเสื้อสั้น Condor กลยุทธ์ที่สมบูรณ์แบบเพื่อกำไรจากมุมมองรั้นเกี่ยวกับความผันผวนจะต้องมีการใช้งานผ่าน ของ Delta และ Gamma Neutral Hedging เมื่อคุณต้องการค้าความผันผวนของตลาดโดยทั่วไปคุณก็จะซื้อโทรหรือใส่ตัวเลือกใน VIX Y ou ยังสามารถใช้กลยุทธ์ทางเลือกหรือแบบหยาบคายในตัวเลือก VIX โดยทั่วไปเมื่อความผันผวนของการซื้อขายคุณเป็นเพียงการค้าตัวเลขความผันผวนโดยนัยที่มีผลต่อราคาของตัวเลือกคำถามเกี่ยวกับความผันผวนตามนัย Volatile ความผันผวนนำไปสู่ต่ำและขาย High. In ตัวเลือกตลาดการเงินอย่างรวดเร็วกลายเป็นวิธีการลงทุนยอมรับอย่างกว้างขวางและเป็นที่นิยมไม่ว่าจะใช้เพื่อประกันพอร์ตการลงทุนสร้างรายได้หรือใช้ประโยชน์จากการเคลื่อนไหวของราคาหุ้นพวกเขาให้ประโยชน์เครื่องมือทางการเงินอื่น ๆ don t. Aside จากข้อดีทั้งหมดด้านที่ซับซ้อนมากที่สุด ของตัวเลือกคือการเรียนรู้วิธีการกำหนดราคาของพวกเขาดอน t ท้อมีโมเดลการกำหนดราคาหลายทฤษฎีและเครื่องคิดเลขตัวเลือกที่สามารถช่วยให้คุณได้รับความรู้สึกสำหรับวิธีการเหล่านี้ราคาจะมาอ่านเพื่อค้นพบเครื่องมือที่เป็นประโยชน์เหล่านี้คืออะไร Volatility. It ไม่ได้เป็นเรื่องผิดปกติ สำหรับนักลงทุนที่จะไม่เต็มใจเกี่ยวกับการใช้ตัวเลือกเนื่องจากมีหลายตัวแปรที่มีอิทธิพลต่อตัวเลือกของเบี้ยประกันภัย D เมื่อตัวเองกลายเป็นหนึ่งในคนเหล่านี้เนื่องจากความสนใจในตัวเลือกที่ยังคงเติบโตและตลาดมีความผันผวนมากขึ้นนี้จะส่งผลต่อราคาของตัวเลือกและส่งผลต่อความเป็นไปได้และข้อผิดพลาดที่อาจเกิดขึ้นได้เมื่อซื้อขายพวกเขา เป็นส่วนประกอบสำคัญในสมการกำหนดราคาตัวเลือกเพื่อให้เข้าใจถึงความผันผวนโดยนัยและวิธีการขับเคลื่อนราคาของตัวเลือกให้ s ไปกว่าพื้นฐานของตัวเลือกการกำหนดราคาการกำหนดราคาราคาพื้นฐานพรีเมี่ยมเบี้ยประกันภัยถูกผลิตขึ้นจากสองค่าหลักที่แท้จริงค่าและค่าเวลา ค่าที่แท้จริงค่าตัวตนของตัวเลือกหรือส่วนของตัวเลือกถ้าคุณเป็นเจ้าของตัวเลือกการโทร 50 ตัวในหุ้นที่ซื้อขายอยู่ที่ 60 หมายความว่าคุณสามารถซื้อหุ้นในราคาตี 50 และขายได้ทันทีในตลาด สำหรับ 60 ค่าหรือมูลค่าที่แท้จริงของตัวเลือกนี้คือ 10 60 - 50 10 ปัจจัยเดียวที่มีผลต่อมูลค่าที่แท้จริงของตัวเลือกคือราคาหุ้นอ้างอิงเทียบกับความแตกต่างของ t เขาตัวเลือก s ราคาตีไม่มีปัจจัยอื่น ๆ สามารถมีอิทธิพลต่อตัวเลือกของมูลค่าที่แท้จริงโดยใช้ตัวอย่างเดียวกันสมมติว่าตัวเลือกนี้มีราคาที่ 14 ซึ่งหมายความว่าพรีเมี่ยมตัวเลือกมีราคาที่ 4 มากกว่ามูลค่าที่แท้จริงของมันนี่คือที่เวลาค่ามา ในเวลาเล่นราคาไทม์คือส่วนเกินเพิ่มเติมที่มีราคาเป็นตัวเลือกซึ่งหมายถึงระยะเวลาที่เหลือจนถึงวันหมดอายุราคาของเวลาจะได้รับอิทธิพลจากปัจจัยต่างๆเช่นเวลาที่หมดอายุราคาหุ้นราคานัดหยุดงานและอัตราดอกเบี้ย แต่ ไม่มีความผันผวนเป็นนัยสำคัญที่แสดงถึงความผันผวนโดยนัยความผันผวนของความผันผวนหมายถึงความผันผวนที่คาดการณ์ไว้ของหุ้นตลอดอายุการใช้งานของตัวเลือกเมื่อความคาดหวังเปลี่ยนไปพรีเมี่ยมตัวเลือกตอบสนองความผันผวนโดยนัยถูกต้องจะได้รับอิทธิพลโดยตรงจากอุปสงค์และอุปทานของตัวเลือกพื้นฐานและโดย ความคาดหวังของตลาดต่อทิศทางราคาหุ้นขณะที่ความคาดหวังเพิ่มขึ้นหรือความต้องการใช้ตัวเลือกเพิ่มขึ้นความผันผวนโดยนัยจะเพิ่มขึ้น ความผันผวนโดยนัยจะส่งผลให้เกิดการเลือกใช้ราคาพิเศษในทางตรงกันข้ามเนื่องจากความคาดหวังของตลาดลดลงหรือความต้องการใช้ตัวเลือกลดลงความผันผวนโดยนัยจะลดลงตัวเลือกที่มีความผันผวนโดยนัยจะทำให้ราคาตัวเลือกที่ต่ำลงมีความสำคัญเนื่องจาก การเพิ่มขึ้นและการลดลงของความผันผวนโดยนัยจะเป็นตัวกำหนดว่าค่าของเวลาที่มีราคาแพงหรือราคาถูกคือตัวเลือกอย่างไรความผันผวนโดยนัยมีผลต่อความสำเร็จของออปชั่นตัวเลือกความสำเร็จของการค้าขายกับตัวเลือกต่างๆสามารถเพิ่มขึ้นได้อย่างมากโดยอยู่ทางด้านขวาของการเปลี่ยนแปลงความผันผวนโดยนัยเช่น ตัวเลือกของตัวเองเมื่อความผันผวนโดยนัยเพิ่มขึ้นราคาของตัวเลือกเหล่านี้ climbs สูงการเปลี่ยนแปลงในความผันผวนโดยนัยสำหรับเลวร้ายยิ่งสามารถสร้างความสูญเสียแม้กระนั้นแม้ในขณะที่คุณมีสิทธิเกี่ยวกับทิศทางของสต็อกแต่ละตัวเลือกที่ระบุมีความไวที่ไม่ซ้ำกันเพื่อเปลี่ยนแปลงความผันผวนโดยนัยสำหรับ ตัวอย่างเช่นตัวเลือกที่สั้นลงจะไม่ค่อยมีความไวต่อความผันผวนโดยนัยในขณะที่ตัวเลือกที่มีอายุมากขึ้นจะมีความสำคัญมากขึ้น ive ทั้งนี้ขึ้นอยู่กับความจริงที่ว่าตัวเลือกที่มีวันที่ยาวนานมีค่าเวลามากขึ้นราคาในพวกเขาในขณะที่ตัวเลือกลงวันที่มี less. Also พิจารณาว่าราคานัดหยุดงานจะตอบสนองต่อการเปลี่ยนแปลงความผันผวนนัยเปลี่ยนแปลงตัวเลือกที่มีราคานัดหยุดงานที่อยู่ใกล้กับเงิน มีความไวต่อการเปลี่ยนแปลงความผันผวนโดยนัยในขณะที่ตัวเลือกที่มีมากขึ้นในเงินหรือออกจากเงินจะน้อยความไวต่อการเปลี่ยนแปลงความผันผายโดยนัยความไวของตัวเลือกต่อการเปลี่ยนแปลงความผันผวนโดยนัยสามารถกำหนดได้โดย Vega ตัวเลือกกรีกโปรดจำไว้ว่าเป็น ราคาของหุ้นมีความผันผวนและเป็นระยะเวลาจนถึงวันหมดอายุผ่านไปค่า Vega จะเพิ่มขึ้นหรือลดลงขึ้นอยู่กับการเปลี่ยนแปลงเหล่านี้ซึ่งหมายความว่าตัวเลือกอาจมีความอ่อนไหวต่อการเปลี่ยนแปลงความผันผวนโดยนัยวิธีการใช้ความผันผวนโดยนัยเพื่อประโยชน์ของคุณหนึ่งวิธีที่มีประสิทธิภาพ เพื่อวิเคราะห์ความผันผวนโดยนัยคือการตรวจสอบแผนภูมิแพลตฟอร์มแผนภูมิจำนวนมากให้วิธีการแผนภูมิตัวเลือกอ้างอิงความผันผวนเฉลี่ยโดยนัยซึ่งใน ค่าความผันแปรโดยนัยรวมกันหลายค่าจะถูกคำนวณขึ้นและค่าเฉลี่ยอยู่ด้วยกันตัวอย่างเช่นดัชนีความผันผวน VIX คำนวณในรูปแบบคล้ายคลึงกันค่าความแปรปรวนที่นัยของค่าใกล้เคียงกับวันที่ใกล้เคียงกับเงินตัวชี้วัดดัชนี SP 500 จะคำนวณค่า VIX เป็นค่าเดียวกัน สามารถทำได้ในหุ้นที่มีตัวเลือกใด ๆ รูปที่ 1 ความผันผวนโดยนัยใช้ตัวเลือก INTC ตัวเลือก 1 แสดงให้เห็นว่าผันผวนโดยนัยแปรผันเช่นเดียวกับราคาทำความผันผวนโดยนัยจะแสดงในข้อตกลงและมีความสัมพันธ์กับหุ้นอ้างอิงและวิธีการระเหยเป็น ตัวอย่างเช่นหุ้น General Electric จะมีค่าความผันผวนต่ำกว่า Apple Computer เนื่องจากหุ้นของ Apple มีความผันผวนมากกว่าความผันผวนของ General Electric ในช่วงที่มีการผันผวนของแอปเปิลจะสูงกว่า GE ซึ่งอาจถือว่าเป็นมูลค่าร้อยละที่ต่ำสำหรับ AAPL อาจถือว่าค่อนข้างมาก สูงสำหรับ GE เนื่องจากหุ้นแต่ละตัวมีช่วงความผันแปรโดยนัยที่ไม่ซ้ำกันค่าเหล่านี้ไม่ควรเทียบกับความผันผวนของหุ้นอื่น r ความผันผวนของสมมติฐานควรจะวิเคราะห์บนพื้นฐานญาติในคำอื่น ๆ หลังจากที่คุณได้กำหนดช่วงความผันผวนโดยนัยสำหรับตัวเลือกที่คุณกำลังซื้อขายคุณจะไม่ต้องการเปรียบเทียบกับอีกสิ่งที่ถือเป็นค่าที่ค่อนข้างสูงสำหรับ บริษัท หนึ่งอาจเป็น ถือว่าต่ำอีกค่าหนึ่งรูปที่ 2 ช่วงความผันผวนโดยนัยโดยใช้ค่าสัมพัทธ์รูปที่ 2 เป็นตัวอย่างของวิธีการกำหนดช่วงความผันผวนของสัมพัทธ์โดยประมาณดูยอดที่กำหนดเมื่อความผันผวนตามนัยค่อนข้างสูงและตรวจสอบ troughs เพื่อสรุปผลโดยนัย ความผันผวนค่อนข้างต่ำเมื่อทำเช่นนี้คุณจะทราบได้ว่าตัวเลือกพื้นฐานมีราคาถูกหรือแพงถ้าคุณสามารถดูว่าเสียงสูงเป็นประวัติการณ์จะถูกเน้นเป็นสีแดงคุณอาจคาดการณ์ว่าความผันผวนโดยนัยจะลดลงในอนาคตหรืออย่างน้อยการพลิกกลับไปเป็นค่าเฉลี่ย ในทางตรงกันข้ามถ้าคุณกำหนดความผันผวนโดยนัยซึ่งค่อนข้างต่ำคุณอาจคาดการณ์ความผันผวนโดยนัยหรือการพลิกกลับไปได้ ความผันผวนของค่าความผันผวนเช่นทุกสิ่งทุกอย่างการเคลื่อนไหวในรอบการเปลี่ยนแปลงความผันผวนของความผันผวนสูงตามมาด้วยความผันผวนต่ำและในทางกลับกันการใช้ความผันผวนตามนัยของช่วงสัมพัทธ์รวมกับเทคนิคการคาดการณ์ช่วยให้นักลงทุนเลือกการค้าที่ดีที่สุดเมื่อพิจารณากลยุทธ์ที่เหมาะสม แนวความคิดมีความสำคัญในการหาโอกาสสูงในการประสบความสำเร็จช่วยให้คุณได้รับผลตอบแทนสูงสุดและลดความเสี่ยงโดยใช้ความผันผวนที่เกิดขึ้นจริงเพื่อกำหนด Strategy. You เคยได้ยินมาว่าคุณควรซื้อตัวเลือกที่ต่ำเกินไปและขายตัวเลือก overvalued ในขณะที่กระบวนการนี้ไม่ใช่เรื่องง่ายอย่างที่คิด เป็นวิธีการที่ดีในการปฏิบัติตามเมื่อเลือกกลยุทธ์ตัวเลือกที่เหมาะสมความสามารถในการประเมินและคาดการณ์ความผันผวนโดยนัยจะทำให้กระบวนการซื้อตัวเลือกราคาถูกและการขายตัวเลือกที่มีราคาแพงซึ่งง่ายกว่ามากเมื่อคาดการณ์ความผันผวนโดยนัยมีสี่ประการที่ควรพิจารณา .1 ตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณสามารถระบุได้ว่าความผันผวนโดยนัยคือสูงหรือต่ำและ whe มีการเพิ่มขึ้นหรือลดลงจำไว้ว่าเป็นเพิ่มความผันผวนโดยนัยพรีเมี่ยมตัวเลือกกลายเป็นราคาแพงมากขึ้นเป็นความผันผวนโดยนัยลดลงตัวเลือกกลายเป็นราคาที่ไม่แพงเป็นความผันผวนโดยนัยถึงความคิดฟุ้งซ่านหรือต่ำสุดก็มีแนวโน้มที่จะย้อนกลับไป mean.2 ถ้าคุณมา ในตัวเลือกที่ให้พรีเมี่ยมที่มีราคาแพงเนื่องจากความผันผวนโดยนัยสูงมีความเข้าใจว่ามีเหตุผลนี้ตรวจสอบข่าวเพื่อดูสิ่งที่ทำให้เกิดความคาดหวังของ บริษัท ดังกล่าวสูงและความต้องการสูงสำหรับตัวเลือกมันไม่ใช่เรื่องแปลกที่จะเห็นความผันผวนโดยนัยที่ราบสูงล่วงหน้าของการประกาศรายได้ ข่าวการควบรวมกิจการและการเข้าซื้อกิจการการอนุมัติผลิตภัณฑ์และเหตุการณ์ข่าวอื่น ๆ เนื่องจากเมื่อมีการเคลื่อนไหวด้านราคามากขึ้นความต้องการเข้าร่วมกิจกรรมดังกล่าวจะทำให้ราคาตัวเลือกสูงขึ้นโปรดจำไว้ว่าหลังจากที่เหตุการณ์ที่คาดการณ์ไว้ในตลาดเกิดขึ้นอย่างผันผวน จะยุบและเปลี่ยนกลับไปเป็นค่าเฉลี่ย 3 เมื่อคุณเห็นตัวเลือกการซื้อขายที่มีระดับความผันผวนสูงโดยนัยให้พิจารณากลยุทธ์การขาย es เป็นพรีเมี่ยมตัวเลือกกลายเป็นราคาแพงพวกเขาจะน้อยน่าสนใจที่จะซื้อและอื่น ๆ ที่ต้องการขายกลยุทธ์ดังกล่าวรวมถึงการโทรปกคลุมเปลือยกายทำให้ straddles สั้นและกระจายเครดิตโดยคมชัดจะมีเวลาที่คุณพบตัวเลือกที่ค่อนข้างถูกต้องเช่นเมื่อความผันผวนโดยนัย มีการซื้อขายที่หรือใกล้เคียงกับระดับต่ำสุดทางประวัติศาสตร์นักลงทุนหลายรายเลือกใช้โอกาสนี้ในการซื้อตัวเลือกที่ลงตัวยาวนานและมองไปที่ถือครองโดยการเพิ่มขึ้นของความผันผวนที่คาดการณ์ไว้ 4. เมื่อคุณค้นพบตัวเลือกที่ซื้อขายโดยมีระดับความผันผวนโดยทั่วไปให้พิจารณากลยุทธ์การซื้อด้วย พรีเมี่ยมเวลาค่อนข้างถูกตัวเลือกที่น่าสนใจมากขึ้นในการซื้อและน้อยที่ต้องการขายกลยุทธ์ดังกล่าวรวมถึงการซื้อสายทำให้ยาวคร่อมและเดบิต spreads. The Bottom Line ในการเลือกกลยุทธ์เดือนหมดอายุหรือตีราคาคุณควรวัด ผลกระทบที่บ่งบอกถึงความผันผวนต่อการตัดสินใจทางการค้าเพื่อให้มีทางเลือกที่ดียิ่งขึ้น การใช้แนวคิดการพยากรณ์ความผันผวนง่ายๆเพียงไม่กี่แนวคิดความรู้นี้จะช่วยให้คุณหลีกเลี่ยงการซื้อตัวเลือกที่เกินราคาและหลีกเลี่ยงการขายสินค้าที่มีราคาต่ำกว่าจำนวนเงินสูงสุดที่สหรัฐอเมริกาสามารถยืมได้ภายใต้พระราชบัญญัติตราสารหนี้เสรีครั้งที่สองอัตราดอกเบี้ยที่ ซึ่งเป็นสถาบันรับฝากเงินยืมเงินไว้ใน Federal Reserve ไปยังสถาบันรับฝากเงินแห่งอื่น 1 มาตรการทางสถิติในการกระจายผลตอบแทนสำหรับการรักษาความปลอดภัยหรือดัชนีตลาดที่กำหนดความผันผวนสามารถวัดได้การกระทำรัฐสภาคองเกรสผ่านในปีพ. ศ. 2476 เป็นพระราชบัญญัติการธนาคาร ซึ่งห้ามไม่ให้ธนาคารพาณิชย์เข้าร่วมในการลงทุนการจ่ายเงินเดือนของ Nonfarm หมายถึงงานนอกฟาร์มครัวเรือนส่วนตัวและภาคผลประโยชน์ US Bureau of Labor ย่อสกุลเงินหรือสัญลักษณ์สกุลเงินของ Indian Rupee INR ซึ่งเป็นสกุลเงินของประเทศอินเดีย The รูปีประกอบด้วย 1